Šanghaj roku 1920 je místem nejenom mezinárodního obchodu, ale i místem soupeřících mafianských klanů. Ve městě, kde nikdo nedodržuje zákon a kde platí právo silnějšího se seznamují hlavní hrdiné filmu, syn bohatého amerického obchodníka Dawson Cole a člen pouliční mafie Fong. Prožívají spolu zpočátku nevinná dobrodružství, která vyústí v tragédii - Dawsonův otec je zavražděn...(Caridi)